上海电力(sh600021) 配对对冲股票组合量化研报

🥇  万东医疗(600055)

🥈  大参林(603233)

🥉  古井贡酒(000596)

④  绝味食品(603517)

⑤  济民制药(603222)

⑥  600491

⑦  晨光文具(603899)

⑧  泰格医药(300347)

⑨  海天味业(603288)

ⓐ  盐湖股份(000792)

①  只持有上海电力(600021)的收益为:-9.33%

②  (600021 vs 600055)按1:1配对交易，对冲风险组合收益为:43.46%

③  (600021 vs 603233)按1:1配对交易，对冲风险组合收益为:40.24%

④  (600021 vs 000596)按1:1配对交易，对冲风险组合收益为:37.42%

⑤  (600021 vs 603517)按1:1配对交易，对冲风险组合收益为:36.74%

⑥  (600021 vs 603222)按1:1配对交易，对冲风险组合收益为:35.29%

⑦  (600021 vs 600491)按1:1配对交易，对冲风险组合收益为:31.56%

⑧  (600021 vs 603899)按1:1配对交易，对冲风险组合收益为:28.18%

⑨  (600021 vs 300347)按1:1配对交易，对冲风险组合收益为:26.82%

ⓐ  (600021 vs 603288)按1:1配对交易，对冲风险组合收益为:25.70%

ⓑ  (600021 vs 000792)按1:1配对交易，对冲风险组合收益为:24.31%

优质的投资组合可以在维持投资收益期望基本不变的情况下，收敛投资风险，该模型首先从整个市场的投资对象中筛选出与上海电力(600021)走势形成一定范围内互补走势的投资对象，进一步将筛选出来的投资对象放入稳定性滤波模型，大盘协整滤波模型，突变概率滤波模型，收益回撤滤波模型等...，最终被各个滤波器接纳的投资对象为最终筛选结果，注意配对对冲的目标不是高收益，而是在选定一个交易目标后，对交易风险进行进一步控制的投资手段