华海药业(sh600521) 配对对冲股票组合量化研报

🥇  万通地产(600246)

🥈  600289

🥉  002684

④  600186

⑤  岩石(600696)

⑥  603655

⑦  古井贡酒(000596)

⑧  000868

⑨  济民制药(603222)

ⓐ  山东黄金(600547)

①  只持有华海药业(600521)的收益为:75.64%

②  (600521 vs 600246)按1:1配对交易，对冲风险组合收益为:75.46%

③  (600521 vs 600289)按1:1配对交易，对冲风险组合收益为:72.63%

④  (600521 vs 002684)按1:1配对交易，对冲风险组合收益为:63.31%

⑤  (600521 vs 600186)按1:1配对交易，对冲风险组合收益为:60.88%

⑥  (600521 vs 600696)按1:1配对交易，对冲风险组合收益为:51.56%

⑦  (600521 vs 603655)按1:1配对交易，对冲风险组合收益为:41.96%

⑧  (600521 vs 000596)按1:1配对交易，对冲风险组合收益为:37.42%

⑨  (600521 vs 000868)按1:1配对交易，对冲风险组合收益为:36.74%

ⓐ  (600521 vs 603222)按1:1配对交易，对冲风险组合收益为:35.29%

ⓑ  (600521 vs 600547)按1:1配对交易，对冲风险组合收益为:34.57%

优质的投资组合可以在维持投资收益期望基本不变的情况下，收敛投资风险，该模型首先从整个市场的投资对象中筛选出与华海药业(600521)走势形成一定范围内互补走势的投资对象，进一步将筛选出来的投资对象放入稳定性滤波模型，大盘协整滤波模型，突变概率滤波模型，收益回撤滤波模型等...，最终被各个滤波器接纳的投资对象为最终筛选结果，注意配对对冲的目标不是高收益，而是在选定一个交易目标后，对交易风险进行进一步控制的投资手段