鲁银投资(sh600784) 配对对冲股票组合量化研报

🥇  智飞生物(300122)

🥈  沃森生物(300142)

🥉  恒顺醋业(600305)

④  千禾味业(603027)

⑤  600228

⑥  万东医疗(600055)

⑦  顺丰控股(002352)

⑧  天坛生物(600161)

⑨  大参林(603233)

ⓐ  603301

①  只持有鲁银投资(600784)的收益为:-18.84%

②  (600784 vs 300122)按1:1配对交易，对冲风险组合收益为:69.81%

③  (600784 vs 300142)按1:1配对交易，对冲风险组合收益为:61.68%

④  (600784 vs 600305)按1:1配对交易，对冲风险组合收益为:51.68%

⑤  (600784 vs 603027)按1:1配对交易，对冲风险组合收益为:50.33%

⑥  (600784 vs 600228)按1:1配对交易，对冲风险组合收益为:45.12%

⑦  (600784 vs 600055)按1:1配对交易，对冲风险组合收益为:43.46%

⑧  (600784 vs 002352)按1:1配对交易，对冲风险组合收益为:43.33%

⑨  (600784 vs 600161)按1:1配对交易，对冲风险组合收益为:41.27%

ⓐ  (600784 vs 603233)按1:1配对交易，对冲风险组合收益为:40.24%

ⓑ  (600784 vs 603301)按1:1配对交易，对冲风险组合收益为:38.76%

优质的投资组合可以在维持投资收益期望基本不变的情况下，收敛投资风险，该模型首先从整个市场的投资对象中筛选出与鲁银投资(600784)走势形成一定范围内互补走势的投资对象，进一步将筛选出来的投资对象放入稳定性滤波模型，大盘协整滤波模型，突变概率滤波模型，收益回撤滤波模型等...，最终被各个滤波器接纳的投资对象为最终筛选结果，注意配对对冲的目标不是高收益，而是在选定一个交易目标后，对交易风险进行进一步控制的投资手段