中国国旅(sh601888) 配对对冲股票组合量化研报

🥇  600861

🥈  岩石(600696)

🥉  603301

④  鱼跃医疗(002223)

⑤  中船防务(600685)

⑥  山东黄金(600547)

⑦  300644

⑧  海正药业(600267)

⑨  新赛股份(600540)

ⓐ  冠农股份(600251)

①  只持有中国国旅(601888)的收益为:17.45%

②  (601888 vs 600861)按1:1配对交易，对冲风险组合收益为:52.30%

③  (601888 vs 600696)按1:1配对交易，对冲风险组合收益为:51.56%

④  (601888 vs 603301)按1:1配对交易，对冲风险组合收益为:38.76%

⑤  (601888 vs 002223)按1:1配对交易，对冲风险组合收益为:37.13%

⑥  (601888 vs 600685)按1:1配对交易，对冲风险组合收益为:35.74%

⑦  (601888 vs 600547)按1:1配对交易，对冲风险组合收益为:34.57%

⑧  (601888 vs 300644)按1:1配对交易，对冲风险组合收益为:34.44%

⑨  (601888 vs 600267)按1:1配对交易，对冲风险组合收益为:31.80%

ⓐ  (601888 vs 600540)按1:1配对交易，对冲风险组合收益为:29.05%

ⓑ  (601888 vs 600251)按1:1配对交易，对冲风险组合收益为:26.65%

优质的投资组合可以在维持投资收益期望基本不变的情况下，收敛投资风险，该模型首先从整个市场的投资对象中筛选出与中国国旅(601888)走势形成一定范围内互补走势的投资对象，进一步将筛选出来的投资对象放入稳定性滤波模型，大盘协整滤波模型，突变概率滤波模型，收益回撤滤波模型等...，最终被各个滤波器接纳的投资对象为最终筛选结果，注意配对对冲的目标不是高收益，而是在选定一个交易目标后，对交易风险进行进一步控制的投资手段