首钢股份(sz000959) 配对对冲股票组合量化研报

🥇  江丰电子(300666)

🥈  天坛生物(600161)

🥉  济民制药(603222)

④  山东黄金(600547)

⑤  大连圣亚(600593)

⑥  泰格医药(300347)

⑦  桃李面包(603866)

⑧  中金黄金(600489)

⑨  002072

ⓐ  老凤祥(600612)

①  只持有首钢股份(000959)的收益为:-16.23%

②  (000959 vs 300666)按1:1配对交易，对冲风险组合收益为:41.49%

③  (000959 vs 600161)按1:1配对交易，对冲风险组合收益为:41.27%

④  (000959 vs 603222)按1:1配对交易，对冲风险组合收益为:35.29%

⑤  (000959 vs 600547)按1:1配对交易，对冲风险组合收益为:34.57%

⑥  (000959 vs 600593)按1:1配对交易，对冲风险组合收益为:33.35%

⑦  (000959 vs 300347)按1:1配对交易，对冲风险组合收益为:26.82%

⑧  (000959 vs 603866)按1:1配对交易，对冲风险组合收益为:25.36%

⑨  (000959 vs 600489)按1:1配对交易，对冲风险组合收益为:22.71%

ⓐ  (000959 vs 002072)按1:1配对交易，对冲风险组合收益为:18.80%

ⓑ  (000959 vs 600612)按1:1配对交易，对冲风险组合收益为:13.45%

优质的投资组合可以在维持投资收益期望基本不变的情况下，收敛投资风险，该模型首先从整个市场的投资对象中筛选出与首钢股份(000959)走势形成一定范围内互补走势的投资对象，进一步将筛选出来的投资对象放入稳定性滤波模型，大盘协整滤波模型，突变概率滤波模型，收益回撤滤波模型等...，最终被各个滤波器接纳的投资对象为最终筛选结果，注意配对对冲的目标不是高收益，而是在选定一个交易目标后，对交易风险进行进一步控制的投资手段