橙天嘉禾(01132) 配对对冲股票组合量化研报

🥇  颐海国际(01579)

🥈  01035

🥉  阅文集团(00772)

④  微盟集团(02013)

⑤  福莱特玻璃(06865)

⑥  众安在线(06060)

⑦  腾讯控股(00700)

⑧  京东方精电(00710)

⑨  中粮包装(00906)

ⓐ  港灯-SS(02638)

①  只持有橙天嘉禾(01132)的收益为:-25.75%

②  (01132 vs 01579)按1:1配对交易，对冲风险组合收益为:66.20%

③  (01132 vs 01035)按1:1配对交易，对冲风险组合收益为:53.84%

④  (01132 vs 00772)按1:1配对交易，对冲风险组合收益为:50.94%

⑤  (01132 vs 02013)按1:1配对交易，对冲风险组合收益为:50.12%

⑥  (01132 vs 06865)按1:1配对交易，对冲风险组合收益为:49.23%

⑦  (01132 vs 06060)按1:1配对交易，对冲风险组合收益为:36.55%

⑧  (01132 vs 00700)按1:1配对交易，对冲风险组合收益为:24.80%

⑨  (01132 vs 00710)按1:1配对交易，对冲风险组合收益为:6.12%

ⓐ  (01132 vs 00906)按1:1配对交易，对冲风险组合收益为:5.09%

ⓑ  (01132 vs 02638)按1:1配对交易，对冲风险组合收益为:0.45%

优质的投资组合可以在维持投资收益期望基本不变的情况下，收敛投资风险，该模型首先从整个市场的投资对象中筛选出与橙天嘉禾(01132)走势形成一定范围内互补走势的投资对象，进一步将筛选出来的投资对象放入稳定性滤波模型，大盘协整滤波模型，突变概率滤波模型，收益回撤滤波模型等...，最终被各个滤波器接纳的投资对象为最终筛选结果，注意配对对冲的目标不是高收益，而是在选定一个交易目标后，对交易风险进行进一步控制的投资手段