华侨城(03366) 配对对冲股票组合量化研报

🥇  颐海国际(01579)

🥈  君实生物-B(01877)

🥉  裕华能源(02728)

④  华夏医疗(08143)

⑤  中国民生金融(00245)

⑥  01249

⑦  荟萃国际(08041)

⑧  中国通海金融(00952)

⑨  福田实业(00420)

ⓐ  广泰国际控股(00844)

①  只持有华侨城(03366)的收益为:-61.24%

②  (03366 vs 01579)按1:1配对交易，对冲风险组合收益为:66.20%

③  (03366 vs 01877)按1:1配对交易，对冲风险组合收益为:52.09%

④  (03366 vs 02728)按1:1配对交易，对冲风险组合收益为:37.28%

⑤  (03366 vs 08143)按1:1配对交易，对冲风险组合收益为:31.75%

⑥  (03366 vs 00245)按1:1配对交易，对冲风险组合收益为:13.57%

⑦  (03366 vs 01249)按1:1配对交易，对冲风险组合收益为:8.55%

⑧  (03366 vs 08041)按1:1配对交易，对冲风险组合收益为:7.88%

⑨  (03366 vs 00952)按1:1配对交易，对冲风险组合收益为:-6.09%

ⓐ  (03366 vs 00420)按1:1配对交易，对冲风险组合收益为:-7.92%

ⓑ  (03366 vs 00844)按1:1配对交易，对冲风险组合收益为:-8.39%

优质的投资组合可以在维持投资收益期望基本不变的情况下，收敛投资风险，该模型首先从整个市场的投资对象中筛选出与华侨城(03366)走势形成一定范围内互补走势的投资对象，进一步将筛选出来的投资对象放入稳定性滤波模型，大盘协整滤波模型，突变概率滤波模型，收益回撤滤波模型等...，最终被各个滤波器接纳的投资对象为最终筛选结果，注意配对对冲的目标不是高收益，而是在选定一个交易目标后，对交易风险进行进一步控制的投资手段