蘑菇街(MOGU) 配对对冲股票组合量化研报

🥇  赫克拉矿业(HL)

🥈  ERY

🥉  VIIX

④  恐慌指数做多-ProShares(VIXY)

⑤  恐慌指数做多-iPath(VXX)

⑥  VIXM

⑦  TMF

⑧  金矿3X做多-Direxion(NUGT)

⑨  小金矿3X多-Direxion(JNUG)

ⓐ  巴里克黄金(GOLD)

①  只持有蘑菇街(MOGU)的收益为:-42.46%

②  (MOGU vs HL)按1:1配对交易，对冲风险组合收益为:101.88%

③  (MOGU vs ERY)按1:1配对交易，对冲风险组合收益为:98.27%

④  (MOGU vs VIIX)按1:1配对交易，对冲风险组合收益为:81.34%

⑤  (MOGU vs VIXY)按1:1配对交易，对冲风险组合收益为:81.25%

⑥  (MOGU vs VXX)按1:1配对交易，对冲风险组合收益为:80.42%

⑦  (MOGU vs VIXM)按1:1配对交易，对冲风险组合收益为:79.67%

⑧  (MOGU vs TMF)按1:1配对交易，对冲风险组合收益为:70.47%

⑨  (MOGU vs NUGT)按1:1配对交易，对冲风险组合收益为:69.10%

ⓐ  (MOGU vs JNUG)按1:1配对交易，对冲风险组合收益为:67.92%

ⓑ  (MOGU vs GOLD)按1:1配对交易，对冲风险组合收益为:65.75%

优质的投资组合可以在维持投资收益期望基本不变的情况下，收敛投资风险，该模型首先从整个市场的投资对象中筛选出与蘑菇街(MOGU)走势形成一定范围内互补走势的投资对象，进一步将筛选出来的投资对象放入稳定性滤波模型，大盘协整滤波模型，突变概率滤波模型，收益回撤滤波模型等...，最终被各个滤波器接纳的投资对象为最终筛选结果，注意配对对冲的目标不是高收益，而是在选定一个交易目标后，对交易风险进行进一步控制的投资手段