晨光文具(sh603899) 配对对冲股票组合量化研报

🥇  赤峰黄金(600988)

🥈  600289

🥉  002684

④  603823

⑤  600861

⑥  岩石(600696)

⑦  华中数控(300161)

⑧  002158

⑨  603358

ⓐ  玉龙股份(601028)

①  只持有晨光文具(603899)的收益为:28.18%

②  (603899 vs 600988)按1:1配对交易，对冲风险组合收益为:78.33%

③  (603899 vs 600289)按1:1配对交易，对冲风险组合收益为:72.63%

④  (603899 vs 002684)按1:1配对交易，对冲风险组合收益为:63.31%

⑤  (603899 vs 603823)按1:1配对交易，对冲风险组合收益为:54.01%

⑥  (603899 vs 600861)按1:1配对交易，对冲风险组合收益为:52.30%

⑦  (603899 vs 600696)按1:1配对交易，对冲风险组合收益为:51.56%

⑧  (603899 vs 300161)按1:1配对交易，对冲风险组合收益为:48.73%

⑨  (603899 vs 002158)按1:1配对交易，对冲风险组合收益为:48.37%

ⓐ  (603899 vs 603358)按1:1配对交易，对冲风险组合收益为:44.44%

ⓑ  (603899 vs 601028)按1:1配对交易，对冲风险组合收益为:44.43%

优质的投资组合可以在维持投资收益期望基本不变的情况下，收敛投资风险，该模型首先从整个市场的投资对象中筛选出与晨光文具(603899)走势形成一定范围内互补走势的投资对象，进一步将筛选出来的投资对象放入稳定性滤波模型，大盘协整滤波模型，突变概率滤波模型，收益回撤滤波模型等...，最终被各个滤波器接纳的投资对象为最终筛选结果，注意配对对冲的目标不是高收益，而是在选定一个交易目标后，对交易风险进行进一步控制的投资手段